Hoe Om 'N Kalender Te Handel

Hoe om 'n kalender te handel Video: Hoe om 'n kalender Smeer handel Kalender Strategie Beskrywing: 'N kalender is die straatnaam vir 'n Horisontale of Time versprei. 'N kalender werk deur die verkoop van 'n opsie op die staking naby aan die huidige mark prys met die huidige vervaldatum, en dan koop die DIESELFDE staking op die Volgende vervaldatum. Dieselfde onderliggende, dieselfde Strike, anders verval datums. Ons kan Kalender ambagte doen op eiendomseffektetrusts en oproepe. 'N kalender Smeer 'n debiet verspreiding: ons betaal om die handel te betree en daar is geen onderhoud vereiste. Die waarde van ons lang posisie, die een met die verdere vervaldatum sal altyd meer tyd werd as ons kort posisie wat die digter vervaldatum. Daarom is die maksimum bedrag van die verlies moontlik op 'n kalender handel is die bedrag wat ons betaal vir die handel. Kom ons neem ons fiktiewe maatskappy AcmePlus as 'n voorbeeld. AcmePlus voorraad verhandel tans teen $ 100 per aandeel. Ons kan die 100 CALL Strike vir die Junie Expiration vir $ 3,00 per aandeel te verkoop, en ons kan die 100 CALL Strike vir die Julie Expiration vir $ 7,00 per aandeel te koop. [Onthou dat opsiekontrakte verteenwoordig 100 aandele van voorraad.] = & Gt; Wanneer ons verkoop 1 kontrak van die Junie 100 CALL Strike vir $ 3,00, sal ons betaal $ 300 onmiddellik in ons makelaarsloon rekening. (Ons verkoop die Junie 100 CALL vir $ 3,00 per aandeel en daar is 100 aandele in 1 KONTRAK = $ 300.) = & Gt; Wanneer ons koop 1 kontrak van die Julie 100 CALL Strike vir $ 7,00, sal ons moet $ 700 betaal onmiddellik na daardie aankoop dek. (Ons het die Julie 100 CALL vir $ 7,00 per aandeel en daar is 100 aandele in 1 KONTRAK = $ 700.) = & Gt; Ons Bruto Koste = $ 400. (Ons het $ 300 vir die verkoop van die 1 KONTRAK Junie 100 CALL Strike, en ons betaal $ 700 vir die 1 KONTRAK Julie 100 CALL Staking:. 300 $ - $ 700 = - $ 400) = & Gt; Die maksimum moontlike bruto verlies is $ 400. Dit is wat sal gebeur as die markprys van AcmePlus was bo of onder die maksimum verlies punt by die Junie Vervaldatum: die verstryking van ons kort staking. Ons kan hieronder sien op die grafiek van 'n kalender handel waar die maksimum verlies punte is en waar die gelykbreekpunte is. Die maksimum wins op 'n kalender Smeer is in ons Kort staking, wat in ons voorbeeld is die 100 Strike. In baie kalenderverspreidings, kan die maksimum wins te verstryking wees meer as 100%, maar nie net nog nie opgewonde raak. Ons oor die algemeen net hou Kalender ambagte vir 14 tot 21 dae, en dan verlaat ons. As alles goed gaan, kan ons verwag om af te sluit met 'n mooi wins van 10% tot 20%. Ons het nie al ooit 'n Kalender verspreiding hou totdat Expiration omdat die vereffeningswaarde en die markprys van ons lang posisie erg uit pas kan wees en ons kon eindig met 'n groot verlies, plus ons dalk 'n baie vinnige jongleren doen in ons makelaarsloon rekening hantering van 'n kort posisie wat verstryk in die geld. VERSPREI ambagte: Wanneer ons handel opsies, hoef ons nie te gaan deur die proses van die koop en verkoop van die individuele opsies van ons kalender of ander verspreiding ambagte. Ons kan 'n "Smeer" orde, waar ons presies weet wat Options wil ons koop en verkoop te maak, en ons kan sê wat netto bedrag wat ons wil kry. In ons voorbeeld hierbo, kan ons sit in 'n beperking Smeer Bestel tot 1 Contract van die Junie 100 CALL Strike koop en verkoop 1 Contract van die Julie 100 CALL Strike, en ons wil 'n Netto Debiet van nie meer as $ 4,00 per aandeel. Ons het toe laat die pryse van die individu Stakings van ons posisie tot die mark makers, solank as wat hulle gee vir ons 'n Netto Debiet van nie meer as $ 4,00 per aandeel. Met behulp van 'n verspreiding Orde beskerm ons ook teen enige ongunstige veranderinge in die onderliggende mark prys. Ons hoef nie te wees in 'n haas om te probeer om deel van ons orde met 'n verspreiding te vul. Met Smeer Bestellings, ons óf die pryse wat ons wil of kan ons wegstap. KOSTE MARGIN VEREISTES: = & Gt; Debiet te versprei. Ons betaal om die handel te betree. = & Gt; Onderhoud Vereiste: Daar is geen onderhoud. Ons maksimum verlies is die bedrag wat ons betaal vir die Kalender verspreiding. HOE ONS wins: Ons wins op 'n kalender handel deur die vermindering van die tyd Premium tydens die 14-21 dae dat ons in die posisie. Die Tyd Premium van ons kort posisie, Dit is steeds naby aan Expiration, sal baie vinniger as die tyd Premium van ons lang posisie, wat 'n meer afgeleë Expiration het laat val. As dit kos ons $ 400 tot die kalender handel betree, kan ons in staat wees om ons posisies te verkoop vir $ 450 na 14 dae, sodat ons met 'n $ 50 wins, of 12,5% wins vir net 2 - 3 weke. Hoe ons kan 'N VERLIES: = & Gt; Wanneer die onderliggende het ongewone prysbewegings in een rigting wat ons dwing om ons posisies vroeg verwyder. = & Gt; Wanneer die geïmpliseerde Volatiliteit (IV) af sak / tendense, dan is die prys van ons opsies druppels, dus die uitskakeling van enige Tydwaarde verval dat ons toe op 'n wins te maak. = & Gt; Wanneer 'n IV Skewe groter as 4 of 5 ontwikkel, wat sal 'n nadelige invloed op ons Options pryse. waarskynlikhede: Kalender Trades het waarskynlikhede van sukses oor die algemeen meer as 50%. Dit is moontlik om verskeie Kalender posisies te kombineer om die gebied van winsgewendheid te brei. Dit is ook moontlik om te verwyder en kalenders vervang volgens bewegings mark. Kalender Grafiek: Kalender Voorbeeld: Die huidige prys van AcmePlus voorraad is $ 100 per aandeel. Voorbeeld: 'n oproep Kalender Ons verkoop 1 Contract | ACMEPLUS | Junie | 100 | OPROEP | $ 3,00 per aandeel Ons koop 1 Contract | ACMEPLUS | Julie | 100 | OPROEP | $ 7,00 per aandeel BRUTO DEBIET = $ 400 ($ 4,00 per aandeel) ONDERHOUD = nul (Daar is geen onderhoud op kalenders, die maksimum verlies is wat jy betaal vir die handel.) Kalender Handel Finder Reëls: Kalender Trades is oor die algemeen geplaas op die staking naby die huidige prys van die onderliggende, en gehou word vir 14 tot 21 dae. Ons kan Kalender ambagte doen op eiendomseffektetrusts en oproepe. Die Oom Bob se Geld Handel Kontrolelys en Handel Finder check outomaties al die relevante faktore. View: Handel Finder skerm skote Tydsfaktore: = & Gt; Tyd om in te skryf Handel: 35 dae tot 25 dae voor die verstryking = & Gt; Voorkeur Tyd om in te skryf Handel: 30 dae voor die verstryking = & Gt; Minimum tyd Premium: Die Tyd Premium van 'n kort opsie moet meer as 50% van die tyd Premium van die Lang opsie wees. Ons is toe op die Tyd Premium verval van die kort posisie om 'n wins te maak, sodat daar moet wees genoeg tyd Premium te verval om 'n wins te maak. = & Gt; Verdienste en Nuus: Op Voorrade: geen nuus, geen verdienste, nee samesmeltings, geen split, geen oornames, ens Enige een van die items kan die prys van die onderliggende te spring veroorsaak. = & Gt; Tyd in die handel: 14 tot 21 dae. Wisselvalligheid FAKTORE: = & Gt; Maksimum IV: Minder as 30. = & Gt; IV Range: Laer 1/3 van die IV reeks vir die laaste 2 jaar. Laagste is die beste. = & Gt; IV kanaliseer: Chan vir ten minste 45 dae. = & Gt; IV Trend UP: Goeie. = & Gt; IV Trend DOWN: Bad. = & Gt; IV Skewe Range: Tussen -2 tot 5. Prys faktore: = & Gt; Minimum Onderliggende Prys: $ 70. As die prys van die onderliggende te laag is, sal die prys van die opsies te laag wees, en daar sal nie genoeg tyd Premium verval tot 'n gesonde wins te skep. = & Gt; Staking Pryse: N / A = & Gt; Minimum premie: N / A (minimum premie word gedek deur die ander reëls op Kalender ambagte) = & Gt; Prysbewegings in Verlede week: +/- 5% = & Gt; Prysbewegings in Laaste Maand: +/- 10% = & Gt; Prysbewegings in Laaste 3 Maande: +/- 15% = & Gt; Delta Neutrale: N / A Kalender prys onderhandel: = & Gt; As die handel verskeie kalenders, handel een Smeer op 'n slag. = & Gt; Bepaal die hoogste prys te betaal op elke Smeer voor die aanvang van om handel te dryf. = & Gt; Begin by die Mid Prys en wag 'n paar minute. = & Gt; Prysverhoging deur die kleinste bedrag moontlik ($ 0,01, $ 0,05, ens), en wag voordat hulle weer die verandering van die prys. Nooit meer die hoogste prys limiet. Kalender Handel Monitor Reëls: Die Oom Bob se Geld Handel Monitor toon outomaties die wins vlak vir elke strategie en gaan die relevante faktore. View: Handel Monitor skerm skote = & Gt; As die onderliggende verstryking gelykbreekpunt bereik, verlaat die handel. = & Gt; As die IV Skewe gaan onder -2, of as dit gaan bo 5, verlaat die handel. = & Gt; As die IV Trend sak, verlaat die handel. = & Gt; As die prys beweging van die onderliggende die handel Finder waardes oorskry, verlaat die handel. = & Gt; As die tyd in Handel oorskry 21 dae, moet die posisie ten nouste of uitgang gemonitor word. = & Gt; As die oorblywende totdat Expiration Time is 3 dae of minder, verlaat die handel. Moet nie toelaat dat 'n kalender handel gaan totdat Expiration. Kalender Voorgestelde voorwaardelike Bestellings: Die Oom Bob se Geld Handel Monitor toon outomaties die voorgestelde gelykbreekpunte, wat gebruik word vir die plasing van voorwaardelike Bestellings. Dit is moontlik om 'n voorwaardelike sodat twee afsonderlike sneller punte, in plaas van 2 aparte bestellings het gestel. Sien asseblief die Butterfly Voorwaardelike Orde vir 'n voorbeeld van twee sneller punte. Voorbeeld vir 'n voorwaardelike om 'n kalender handel te sluit. Ons het 'n kalender op Acme: = & Gt; Huidige prys van Acme (onderliggende) is 100 = & Gt; Ons Kalender verspreiding: SOLD 1 | ACME | Junie | 100 | OPROEP GEKOOP 1 | ACME | Julie | 100 | OPROEP = & Gt; gelykbreek nadeel: 90 = & Gt; gelykbreek up-side: 110 (Die gelykbreekpunte is gelys op die oom Bob se Geld Handel Monitor bladsy.) STAP A) Kies "Advanced Handel": OCO (Een kanselleer die Ander) Dit is van kritieke belang, want as een van die ambagte is gevul, ons wil nie die ander handel te leef bly: dit kan 'n nuwe posisie 'n omgekeerde Kalender ", wat ons wil nie te skep. Sodra een van ons voorwaardelike bestellings gevul, sal die OCO instelling outomaties die ander voorwaardelike bestelling te kanselleer. STAP B) Down-kant gelykbreekpunt: = & Gt; Kies die kalender Handel, en die skep van 'n "toemaak orde. (Jy kan die teenoorgestelde verspreiding self kies om die posisie te sluit as jou makelaar die "sluiting einde 'n moontlikheid het nie.) = & Gt; Tyd in Force: GTC (Goeie tot kanselleer) = & Gt; Prys Reëls: Mark (Ons wil nie 'n beperking prys gestel, want ons weet nie wat die prys sal wees en ons wil hierdie posisie sluit indien die onderliggende treffers ons gelykbreekpunt.) = & Gt; Handig op vasgestelde markvoorwaarde: Wanneer die "merk" van die onderliggende is "op of onder" prys van $ 90,00. (Maak seker dat die nadeel gelykbreekpunt soos gelys in die oom Bob se Geld Handel Monitor vir jou eie handel gebruik.) Jou makelaar sal hierdie handel beskryf as: 1. wag totdat die volgende voorwaarde is tevrede: merk prys van die sekuriteit is minder of gelyk aan $ 90,00. Hierdie orde sal tydens wag 'n wag COND status te toon; 2. Handig die volgende volgorde: Verkoop -1 KALENDER ACME Junie / Julie 100 bel by huidige markprys. Die bevel is geldig totdat dit óf gevul of gekanselleer; STAP C) Up-kant gelykbreekpunt: = & Gt; Kies die kalender Handel, en die skep van 'n "toemaak orde. = & Gt; Tyd in Force: GTC (Goeie tot kanselleer) = & Gt; Prys Reëls: Mark = & Gt; Handig op vasgestelde markvoorwaarde: Wanneer die "merk" van die onderliggende is "op of bo" prys van "110" Jou makelaar sal hierdie handel beskryf as: 1. wag totdat die volgende voorwaarde is tevrede: merk prys van die sekuriteit is meer of gelyk aan 110,00. Hierdie orde sal tydens wag 'n wag COND status te toon; 2. Handig die volgende volgorde: Verkoop -1 KALENDER ACME Junie / Julie 100 bel by huidige markprys. Die bevel is geldig totdat dit óf gevul of gekanselleer; STAP D) Bevestig dat die handel reg ingevoer is, en die handel in te dien. Ons het nou 'n voorwaardelike sodat ons Kalender handel sal sluit indien die onderliggende prys treffers ons gelykbreekpunt, en wanneer die sluiting handel gevul is, sal dit outomaties die ander voorwaardelike bestelling te kanselleer. NOTA. As ons besluit om met die hand posisies verlaat, moet ons eers al voorwaardelike bestellings wat ons op daardie posisies geplaas kanselleer. Het jy 'n vraag? N antwoord gee? Voorstelle?